【摘 要】 筆者試從會(huì)計(jì)學(xué)的視角，分析我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)建設(shè)中的企業(yè)信用行為，使信用問(wèn)題的研究更趨完善和全面。
【關(guān)鍵詞】 企業(yè)； 信用； 會(huì)計(jì)學(xué)； 會(huì)計(jì)信息
由于經(jīng)濟(jì)主體的信用水平直接影響著市場(chǎng)交易的成本和效率，企業(yè)信用評(píng)級(jí)問(wèn)題引起學(xué)術(shù)界的極大關(guān)注，并已取得諸多成果。但在會(huì)計(jì)信息日益為整個(gè)社會(huì)接受并影響人們行為的背景下，運(yùn)用會(huì)計(jì)學(xué)理論分析企業(yè)信用問(wèn)題，還是一個(gè)新的嘗試。
一、關(guān)于企業(yè)信用
信用，一般是指履約行為、規(guī)范的總和，體現(xiàn)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)主體之間基于經(jīng)濟(jì)利益的相互信任和授信關(guān)系。在經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，企業(yè)信用有其專屬含義，即企業(yè)履行約定責(zé)任、義務(wù)的能力和程度。良好的信用有助于企業(yè)降低交易成本，獲取外部資源，增加收益，這已是不爭(zhēng)的事實(shí)。由于眾多企業(yè)守信而形成的交易環(huán)境能夠促進(jìn)企業(yè)間的分工與協(xié)作，因此，有研究表明，產(chǎn)業(yè)集群內(nèi)部基于“信任和承諾”建立的穩(wěn)定協(xié)作關(guān)系，正是集群環(huán)境競(jìng)爭(zhēng)力的形成基礎(chǔ)。相反，信用缺失，企業(yè)融資活動(dòng)主要依賴銀行，必然導(dǎo)致市場(chǎng)秩序惡化，進(jìn)而成為國(guó)民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的重大安全隱患。
國(guó)外企業(yè)信用研究涉及信用水平評(píng)級(jí)指標(biāo)、評(píng)價(jià)方法和模型。在評(píng)級(jí)指標(biāo)由單變量（William Beave，1968）向多變量發(fā)展過(guò)程中，產(chǎn)生了多元線性分析（E.I.Altman，1968）、條件邏輯分析（Ohlson，1980）和神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)分析（Odom，Sharda，1990）等評(píng)價(jià)方法，相應(yīng)建成各種評(píng)級(jí)模型，如J.P.Morgan創(chuàng)建的Credit Metrics模型，瑞士銀行的CreditRisk+模型，信孚銀行的RAROC模型等。我國(guó)學(xué)者陳靜（1999）、高培業(yè)（2000）、張玲（2004）、李小燕（2005）以特別處理（ST）公司為違約樣本，對(duì)償債能力評(píng)價(jià)指標(biāo)進(jìn)行了實(shí)證研究，也取得了長(zhǎng)足的進(jìn)展。
二、企業(yè)信用行為的過(guò)程影響因素
?。ㄒ唬┦杖肱c成本
1.守信收入與守信成本。守信收入。這是指企業(yè)守信，在上游供應(yīng)鏈、下游銷售鏈、內(nèi)部生產(chǎn)鏈中形成心理信任與價(jià)值認(rèn)同，進(jìn)而形成的收入增值。其內(nèi)容主要有：（1）成為上游貨物、資金供應(yīng)商的重要客戶，獲得最多信息、特惠價(jià)格、最先時(shí)間和最大賒購(gòu)或貸款數(shù)量，節(jié)省購(gòu)貨成本和交易成本，提高交易效率所增加的收入；（2）獲得下游銷售商或顧客的信任，節(jié)約銷售費(fèi)用，提高銷售量所增加的收入；（3）獲得內(nèi)部員工的忠誠(chéng)、敬業(yè)，節(jié)約員工流動(dòng)的可見(jiàn)成本（如新員工招聘和培訓(xùn)成本）、不可見(jiàn)成本（原熟練工所承擔(dān)的超額工作量等），提高生產(chǎn)效率所增加的收入。
