2006年，中國資本市場股權(quán)分置改革即將大功告成，以股份為支付工具的收購將風(fēng)起云涌，中國將迎來并購高潮；與此同時(shí)，自2007年1月1日起，上市公司開始實(shí)施《企業(yè)合并》準(zhǔn)則，該準(zhǔn)則規(guī)定同一控制下的合并采用權(quán)益聯(lián)營法，非同一控制下的合并采用購買法；歷史上，中國換股合并的公司幾乎都采用權(quán)益聯(lián)營法，而且相當(dāng)部分屬于非同一控制下的合并，此次在會(huì)計(jì)處理上將面臨重大的變革。
購買法是假定企業(yè)合并是一個(gè)企業(yè)取得其他參與合并企業(yè)的凈資產(chǎn)的一項(xiàng)交易，因此應(yīng)以實(shí)際支付的款項(xiàng)或放棄的資產(chǎn)的公允價(jià)值來計(jì)算購買成本，購買方在購買日應(yīng)當(dāng)對(duì)合并成本進(jìn)行分配，合并成本超過被購買方可辯認(rèn)凈資產(chǎn)公允價(jià)值的差額,應(yīng)確認(rèn)為商譽(yù),并在一定期限內(nèi)予以攤銷；合并成本小于被購買方可辯認(rèn)凈資產(chǎn)公允價(jià)值，則其差額應(yīng)當(dāng)計(jì)入當(dāng)期損益。從購買日起,購買方的經(jīng)營成果應(yīng)合并到主并企業(yè)的損益表中,但被并企業(yè)的留存收益不能轉(zhuǎn)到主并企業(yè)。
被購買方可辯認(rèn)凈資產(chǎn)公允價(jià)值，是指合并中取得被購買方可辯認(rèn)資產(chǎn)的公允價(jià)值減去負(fù)債及或有負(fù)債公允價(jià)值后的余額。企業(yè)合并可能形成兩種結(jié)果，一是被購買方失去或沒有法人資格，則企業(yè)合并實(shí)質(zhì)是購買方購買被購買方的凈資產(chǎn)，二是被購買方保留法人資格，則收購后，購買方與被購買方形成母子公司關(guān)系，根據(jù)《長期股權(quán)投資》第五條規(guī)定，投資企業(yè)對(duì)子公司的長期股權(quán)投資，應(yīng)當(dāng)采用成本法核算，編制合并財(cái)務(wù)報(bào)表時(shí)按照權(quán)益法進(jìn)行調(diào)整，權(quán)益法核算要求“投資企業(yè)在確認(rèn)應(yīng)享有被投資單位凈損益的份額時(shí)，應(yīng)當(dāng)以取得的投資時(shí)被投資單位各項(xiàng)可辯認(rèn)資產(chǎn)等的公允價(jià)值為基礎(chǔ)，對(duì)被投資單位的凈利潤進(jìn)行調(diào)整后確認(rèn)”。
正在進(jìn)行中研究開發(fā)項(xiàng)目
在確認(rèn)被購買方可辯認(rèn)凈資產(chǎn)公允價(jià)值時(shí)，要分別確認(rèn)被購買方的資產(chǎn)、負(fù)債，根據(jù)《無形資產(chǎn)》準(zhǔn)則規(guī)定，企業(yè)合并時(shí)，可以在購買方賬上確認(rèn)“正在進(jìn)行中的研究開發(fā)項(xiàng)目”，作為無形資產(chǎn)入賬，西方企業(yè)合并時(shí)往往先確認(rèn)巨額的“正在進(jìn)行中研究開發(fā)項(xiàng)目”資產(chǎn)然后注銷，這樣可以在合并當(dāng)期確認(rèn)巨額的非經(jīng)常性支出，以減少以后年度商譽(yù)減值的壓力（以前規(guī)定商譽(yù)要定期攤銷），這一招中國上市公司很快就會(huì)注意到。
重組準(zhǔn)備
根據(jù)《或有事項(xiàng)》準(zhǔn)則，企業(yè)合并時(shí)，可以在購買方賬上確認(rèn)“重組準(zhǔn)備”以及“預(yù)計(jì)環(huán)境負(fù)債”等或有負(fù)債，負(fù)債增加意味著被購買方可辯認(rèn)凈資產(chǎn)減少，也就是商譽(yù)的增加，由于負(fù)債轉(zhuǎn)回可以增加以后年度利潤，而商譽(yù)減值計(jì)提主觀性較強(qiáng)，西方一些企業(yè)大量使用“重組準(zhǔn)備”等甜蜜罐準(zhǔn)備，在以后年度轉(zhuǎn)回，此舉也可能成為中國上市公司并購游戲新手法。
商譽(yù)
根據(jù)《資產(chǎn)減值》準(zhǔn)則，商譽(yù)不再定期攤銷，而應(yīng)定期進(jìn)行減值測試，由于商譽(yù)減值計(jì)提非常有彈性，可提可不提，所以準(zhǔn)則規(guī)定商譽(yù)減值測試不得轉(zhuǎn)回；但是，購買方在分配合并成本時(shí)，可以將商譽(yù)抬高，虛減資產(chǎn)或虛增負(fù)債，虛減資產(chǎn)或虛增負(fù)債會(huì)形成秘密準(zhǔn)備，等到以后期間釋放，可以說并購會(huì)計(jì)魔法中，商譽(yù)是魔頭。
黃世忠老師曾在安然、世通事件發(fā)生后發(fā)出警告：收購兼并是滋生財(cái)務(wù)舞弊溫床，并提醒投資者注意公允價(jià)值容易被濫用的傾向，有人曾發(fā)表文章認(rèn)為，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則可以遏制利潤操縱，這是一個(gè)很荒唐的見解，監(jiān)管部門和CPA要高度警惕，應(yīng)對(duì)新一輪的創(chuàng)造性會(huì)計(jì)手法的到來！
作者：夏草
