一、中小企業(yè)融資難的原因分析
在國際金融危機(jī)的沖擊下，中小企業(yè)受的影響應(yīng)當(dāng)說是首當(dāng)其沖的，融資難，貸款難，資金短缺這是最主要的問題，已經(jīng)成為制約中小企業(yè)發(fā)展的瓶頸，引起了中央領(lǐng)導(dǎo)高度重視和社會各界的廣泛關(guān)注。中小企業(yè)融資難、貸款難應(yīng)該說也是一個世界性的難題，從我國看，既有體制機(jī)制問題，也有中小企業(yè)自身的問題，我們分析主要有四個方面的原因：
?。ㄒ唬┲行∑髽I(yè)自身的問題。
?。?）中小企業(yè)資本規(guī)模小，信息觀念淡漠，導(dǎo)致銀行放貸慎之又慎。中小企業(yè)經(jīng)營規(guī)模小，生產(chǎn)技術(shù)水平落后，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)單一且科技含量低，抵御風(fēng)險能力差，經(jīng)不起原材料或產(chǎn)品價格的波動，經(jīng)營風(fēng)險較大。不少中小企業(yè)信息披露意識不強(qiáng)，財務(wù)治理水平低下，信息缺乏客觀和透明。此外，個別中小企業(yè)還惡意抽逃資金，拖欠帳款、空殼經(jīng)營、懸空銀行債權(quán)，造成信貸資金流失，嚴(yán)重?fù)p害了中小企業(yè)的整體信用水平。（2）中小企業(yè)財務(wù)制度不健全，內(nèi)部控制制度不完善，會計信息失真，造成銀行與企業(yè)信息不對稱，為中小企業(yè)融資增加了難度。椐調(diào)查，我國中小企業(yè)50%以上財務(wù)制度不健全，許多中小企業(yè)的經(jīng)營治理者自身素質(zhì)較低，缺乏應(yīng)有的財務(wù)治理知識，對重大的財務(wù)決策全憑自己拍腦袋來決定，治理非?；靵y。同時，企業(yè)為了應(yīng)付監(jiān)督部門的檢查，還要預(yù)備兩套帳，甚至多套帳，這樣，企業(yè)很難提供準(zhǔn)確的會計信息資料，銀行也無法摸清企業(yè)的真實面目，增加銀行對企業(yè)貸款的風(fēng)險。
（二）從銀行方面來看，我國的銀行大部分是商業(yè)銀行，它需要考慮自身的風(fēng)險，自身的利潤，因此對于中小企業(yè)的貸款條件更加嚴(yán)格。（1）體制政策上的失衡直接影響銀行貸款與直接融資的渠道。我國金融機(jī)構(gòu)仍以四大商業(yè)銀行為主，銀行業(yè)的高度壟斷與產(chǎn)業(yè)的高度壟斷相一致，導(dǎo)致四大銀行只愿給國有企業(yè)貸款。這主要是因為中小企業(yè)與國有銀行在所有制上的差異，造成銀行與企業(yè)之間制度障礙。此外，國家還規(guī)定對銀行的逾期、呆帳等不良貸款實行追究制，因此銀行方面對中小企業(yè)的放貸自然多一份謹(jǐn)慎和小心。（2）信息不對稱影響銀行與中小企業(yè)之間的關(guān)系。通常，中小企業(yè)在經(jīng)營治理狀況方面比銀行擁有更多信息，因此，中小企業(yè)就有優(yōu)勢在合同簽訂的過程中或事后的資金使用過程中損害銀行的利益，使銀行承擔(dān)過多的風(fēng)險。由于中小企業(yè)與大企業(yè)在經(jīng)營透明度和保證、抵押能力上的差別，以及貸款規(guī)模導(dǎo)致治理成本上的差異，使銀行缺乏為家庭式中小企業(yè)提供更多融資服務(wù)的動力。
?。ㄈ┪覈行∑髽I(yè)的融資活動主要還是以傳統(tǒng)的融資機(jī)構(gòu)貸款融資為主，而且資金來源主要是國有銀行，其貸款來源過于集中，不利于銀行的風(fēng)險防范。另外改革開放以來，我國中小企業(yè)數(shù)量將近增長了5倍，而金融機(jī)構(gòu)數(shù)量卻只增長了一倍，這也一定程度上造成了中小企業(yè)的融資困難局面。 從貸款條件來看，大多數(shù)貸款利率在5%--8%之間，貸款期限在6—12個月，總貸款額不超過500萬元。貸款數(shù)額的限制和成本的過高不利于中小企業(yè)從事回報期長、收益高的項目，從而阻礙了中小企業(yè)的發(fā)展。
此外，中小企業(yè)信用擔(dān)保的機(jī)制體制不健全，這方面也做了很多工作，中央財政、地方財政拿出資金建立擔(dān)保機(jī)構(gòu)，但是覆蓋面不夠，力度不夠。且現(xiàn)行的《證券法》對上市公司的嚴(yán)格要求，“主板市場”的上市公司主要是國有大型企業(yè)，針對家庭式企業(yè)，尤其是非國有科技企業(yè)的“二板市場”的缺失，基金組織及其他形式的融資尚處于初建階段，使得中小企業(yè)直接融資的渠道很難實現(xiàn)。
二、解決中小企業(yè)融資難問題的對策
中小企業(yè)要發(fā)展，改善融資服務(wù)是關(guān)鍵，中小企業(yè)融資難是個歷史性的難題，產(chǎn)生的原因很多，破解這個難題也是一個復(fù)雜的系統(tǒng)工程，需要政府、銀行、企業(yè)的共同努力。
