加強金融企業(yè)財務(wù)管理勢在必行
財政部近期頒布了《金融企業(yè)財務(wù)規(guī)則》(以下簡稱《規(guī)則》)，于2007年1月1日起實施?！兑?guī)則》從風(fēng)險防范、資金籌集、資產(chǎn)運營、成本控制、收益分配、信息管理等方面對金融企業(yè)財務(wù)管理制度做出了規(guī)范。其頒布和實施，反映出我國金融企業(yè)面臨的經(jīng)營方式、經(jīng)營環(huán)境在過去十幾年中發(fā)生的重大變化，具有相當(dāng)?shù)谋匾院途o迫性。
首先，金融企業(yè)，包括國有銀行，正在加速向股份制金融企業(yè)轉(zhuǎn)變。除了國有資本以外，外國資本、私有資本、公眾資本也被引入到金融企業(yè)當(dāng)中來。金融企業(yè)所有權(quán)性質(zhì)從完全國有向多元化所有轉(zhuǎn)變。隨著股權(quán)的多元化，金融企業(yè)的經(jīng)營目標也在向自主經(jīng)營、自負盈虧和增長股東利益的方向轉(zhuǎn)變。這就要求金融企業(yè)在經(jīng)營中提高經(jīng)營效率、創(chuàng)造股東財富，改變原來股權(quán)單一的經(jīng)營狀況。金融企業(yè)不能再指望國家財政為其發(fā)生的不良資產(chǎn)或經(jīng)營損失“買單”。政府作為金融業(yè)監(jiān)管者和作為金融企業(yè)股東的角色也要完全分開。
第二，我國加入WTO后，特別是在2006年12月11日后，我國金融服務(wù)市場將全面對外開放，國有和非國有、內(nèi)資和外資金融企業(yè)享有同等政策待遇，各類金融企業(yè)要在平等的環(huán)境中經(jīng)營、競爭。同時，金融服務(wù)市場全面開放不僅是一個國際金融機構(gòu)“走進來”的問題，還是一個我國金融企業(yè)“走出去”的問題。國際化、全球化的過程是一個雙向的過程，它不僅表現(xiàn)在產(chǎn)品市場上，還表現(xiàn)在資本市場上。在這個開放、融合、碰撞、競爭的市場上，我國金融企業(yè)面臨的經(jīng)營風(fēng)險大幅度提高，這就要求金融企業(yè)一方面要提高經(jīng)營效率，另一方面要更好地控制經(jīng)營風(fēng)險，避免國際金融市場上屢屢發(fā)生的震動國家或地區(qū)經(jīng)濟安全的金融企業(yè)或金融體系崩潰的事件的發(fā)生。
《規(guī)則》所規(guī)定的金融企業(yè)財務(wù)規(guī)則，就是要求金融企業(yè)建立現(xiàn)代的、科學(xué)的財務(wù)制度和規(guī)范，從提高企業(yè)經(jīng)營效率和控制企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險等方面保障我國金融行業(yè)健康發(fā)展。
《規(guī)則》的重要特點
《金融企業(yè)財務(wù)規(guī)則》有三個重要特點：第一，《規(guī)則》明確了政府部門作為金融行業(yè)監(jiān)管者和作為金融企業(yè)所有者的不同角色和責(zé)任。第二，《規(guī)則》的規(guī)定突出了企業(yè)財務(wù)制度作為提高企業(yè)經(jīng)營效率的重要工具的作用。第三，《規(guī)則》強調(diào)了金融企業(yè)加強財務(wù)風(fēng)險管理的重要性并做出了相應(yīng)規(guī)定。
在相當(dāng)長的時期內(nèi)，我國重要的金融企業(yè)都是百分之百國有。當(dāng)政府既是所有者，又是監(jiān)管者的時候，所有者和監(jiān)管者的不同角色和作用容易產(chǎn)生混淆，因而影響了金融企業(yè)的經(jīng)營效率。當(dāng)金融企業(yè)發(fā)生了問題的時候，政府又不得不出面填補損失。但是，隨著金融行業(yè)的改革和發(fā)展，我國金融企業(yè)的股權(quán)結(jié)構(gòu)已經(jīng)實現(xiàn)了多元化，政府部門只是股東之一。在這一基礎(chǔ)上，《規(guī)則》明確了財政部門作為金融行業(yè)監(jiān)管者、政府出資部門作為金融企業(yè)投資者的不同的權(quán)利和義務(wù)，劃清了各個政府部門在金融企業(yè)中的責(zé)任，為我國金融行業(yè)市場化創(chuàng)造了條件。
金融企業(yè)進行股份制改造以后，明晰了產(chǎn)權(quán)關(guān)系，明確了經(jīng)營目標。金融企業(yè)將作為獨立法人，自主經(jīng)營、自負盈虧，確定了以增加股東價值為基本原則的經(jīng)營理念。提高企業(yè)經(jīng)營效率和股東價值創(chuàng)造成為企業(yè)財務(wù)制度的目標。因此，《規(guī)則》就涉及金融企業(yè)的資產(chǎn)、負債、收益、成本、費用和利潤分配等問題的確認、計量、核算、分析及預(yù)測做出了原則上的規(guī)定。《規(guī)則》表明了現(xiàn)代的、科學(xué)的財務(wù)管理制度是保護金融企業(yè)和相關(guān)各個利益方利益的重要保障，是我國金融企業(yè)增加競爭實力，做大做強的重要內(nèi)部管理手段。
隨著我國金融服務(wù)市場全面對外開放，我國金融行業(yè)的競爭格局將發(fā)生重大的改變。外資金融企業(yè)將大舉進入我國市場，直接形成和我國原有金融企業(yè)的競爭。我國金融企業(yè)也將走出國門，進入國際市場經(jīng)營和競爭。金融企業(yè)的經(jīng)營項目、經(jīng)營產(chǎn)品和經(jīng)營方式將發(fā)生重大的變化，金融企業(yè)面臨的風(fēng)險也隨之大幅度增加。金融企業(yè)不僅面臨著一般的經(jīng)營風(fēng)險，還將面對國際匯率風(fēng)險、利率風(fēng)險和跨國管理風(fēng)險等。
金融企業(yè)和實業(yè)企業(yè)不同，它是高財務(wù)杠桿、高風(fēng)險的經(jīng)營模式。一個實業(yè)企業(yè)的問題可以小范圍地被其利益相關(guān)者消化，但是，一個金融企業(yè)的問題將牽一發(fā)而動全局，它的影響比實際的問題大很多倍，甚至最終影響一個國家或地區(qū)的金融體系穩(wěn)定和經(jīng)濟安全。近年來發(fā)生在東亞、拉美及美國的案例清楚地表明了金融企業(yè)風(fēng)險控制的重要性。因此，金融企業(yè)的風(fēng)險問題不僅僅是股東的問題，而且是社會的問題，企業(yè)提高經(jīng)營效率一定要建立在控制金融風(fēng)險的前提下。
《金融企業(yè)財務(wù)規(guī)則》對我國金融企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險控制做出了重要規(guī)定，它要求金融企業(yè)建立健全財務(wù)風(fēng)險控制體系，明確財務(wù)風(fēng)險管理的權(quán)限、程序、應(yīng)急方案和具體措施，并要求金融企業(yè)在財務(wù)風(fēng)險控制上落實責(zé)任到人。
《規(guī)則》實施過程中的若干問題
在實施《規(guī)則》的過程中，我們還需要注意幾個問題：
首先，金融企業(yè)要意識到科學(xué)的財務(wù)管理制度是企業(yè)自身和整個金融行業(yè)發(fā)展的重要幫助，而不是限制企業(yè)經(jīng)營的手段?？茖W(xué)的財務(wù)管理制度一方面可以為企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的制定和執(zhí)行提供必要的信息，另一方面又可以發(fā)現(xiàn)和防止重大經(jīng)營風(fēng)險問題的發(fā)生。美國國會2002年頒布的《薩奧法案》核心內(nèi)容即是加強在美國上市企業(yè)的財務(wù)管理系統(tǒng)和內(nèi)部控制建設(shè)，從而保護投資者利益。
其次，建立內(nèi)部財務(wù)管理系統(tǒng)要注意“實質(zhì)重于形式”的原則。財務(wù)管理的目的是幫助企業(yè)提高經(jīng)營效率，防范金融風(fēng)險。在這個過程中，科學(xué)的財務(wù)管理不可避免地要限制企業(yè)一些經(jīng)營上的自由度。如果企業(yè)不重視財務(wù)管理的實質(zhì)，就可能發(fā)生形式上符合《金融企業(yè)財務(wù)規(guī)則》規(guī)定，實質(zhì)上違背《金融企業(yè)財務(wù)規(guī)則》精神的事情的發(fā)生。這樣做的結(jié)果將更深地掩藏住金融企業(yè)經(jīng)營中實際承擔(dān)的風(fēng)險，不利于這些風(fēng)險的發(fā)現(xiàn)和化解，最終可能釀成重大的金融災(zāi)難。
姜國華
