對長期股權(quán)投資的會計處理，我國《企業(yè)會計準(zhǔn)則》沒有完全依照國際會計準(zhǔn)則的處理方法，而是繼續(xù)保留了權(quán)益結(jié)合法的會計處理方式，可見，我國的長期股權(quán)投資會計核算較為復(fù)雜，這也是會計實(shí)務(wù)中的難點(diǎn)之一，在會計處理中容易人為割裂長期股權(quán)投資的初始計量和后續(xù)計量，其實(shí)二者之間存在著緊密的聯(lián)系。
一、長期股權(quán)投資的初始計量和后續(xù)計量之間的聯(lián)系
（一）長期股權(quán)投資的初始計量分析
長期股權(quán)投資的初始計量是指企業(yè)在取得長期股權(quán)投資時，會計如何確認(rèn)長期股權(quán)投資的入賬價值?！镀髽I(yè)會計準(zhǔn)則第2號——長期股權(quán)投資》（以下簡稱《準(zhǔn)則》）將長期股權(quán)投資的初始計量分為企業(yè)合并中取得的長期股權(quán)投資和除合并以外其他方式取得的長期股權(quán)投資兩大類。合并中取得的長期股權(quán)投資可劃分為同一控制下和非同一控制下兩種方式?！稖?zhǔn)則》第3條和第4條規(guī)定，除同一控制下企業(yè)合并以及不具有商業(yè)實(shí)質(zhì)的非貨幣性交換取得的長期股權(quán)投資外，在其他方式下都應(yīng)當(dāng)按照企業(yè)為取得長期股權(quán)投資而付出資產(chǎn)的公允價值作為初始計量金額，這種會計處理方法既符合市場理念也符合資產(chǎn)對價原則。
（二）長期股權(quán)投資的后續(xù)計量分析
長期股權(quán)投資的后續(xù)計量是指企業(yè)在持有長期股權(quán)投資期間，如何對長期股權(quán)投資的原賬面價值進(jìn)行調(diào)整，其關(guān)鍵問題在于投資方采用何種方法確認(rèn)對被投資企業(yè)實(shí)現(xiàn)的損益?！稖?zhǔn)則》將長期股權(quán)投資按照投資方對被投資方的控制能力劃分為幾類，第一類是絕對控制，表現(xiàn)為母子公司關(guān)系；第二類是共同控制，表現(xiàn)為合營關(guān)系；第三類是重大影響，表現(xiàn)為聯(lián)營關(guān)系；第四類是其他。其中，第一類和第四類應(yīng)當(dāng)采用成本法進(jìn)行后續(xù)計量，第二類和第三類則采用權(quán)益法進(jìn)行后續(xù)計量（見表1）。
在核算時需要注意三點(diǎn)：1.如果投資方不能對被投資方構(gòu)成控制、共同控制或者重大影響關(guān)系，且被投資方的股份存在活躍的交易市場，例如被投資方屬于上市公司，那么投資方應(yīng)當(dāng)根據(jù)持有意圖將所持有的股份初始確認(rèn)為“可供出售金融資產(chǎn)”或者“交易性金融資產(chǎn)”，而不屬于企業(yè)的長期股權(quán)投資。2.如果企業(yè)是以非貨幣性資產(chǎn)交換方式取得的長期股權(quán)投資，那么企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則第7號——非貨幣性資產(chǎn)交換》的規(guī)定判斷該交易是否具有商業(yè)實(shí)質(zhì)。如果交易不具有商業(yè)實(shí)質(zhì)，則應(yīng)當(dāng)按照賬面價值確認(rèn)長期股權(quán)投資的初始計量金額。但與同一控制下企業(yè)合并不同，不具有商業(yè)實(shí)質(zhì)的非貨幣性資產(chǎn)交換是按照換出資產(chǎn)的賬面價值確認(rèn)長期股權(quán)投資的取得成本，而前者是按照被投資方可辨認(rèn)凈資產(chǎn)的賬面價值確認(rèn)。3.雖然目前按照《準(zhǔn)則》的規(guī)定，達(dá)到控制關(guān)系的長期股權(quán)投資，投資方應(yīng)當(dāng)按照成本法在個別報表中對長期股權(quán)投資進(jìn)行后續(xù)計量，但投資方編制合并報表時依然需要將成本法調(diào)整為權(quán)益法。因此，從這個意義上來講，使用成本法對長期股權(quán)投資進(jìn)行后續(xù)計量的只有第四類，這也與成本法和權(quán)益法本身的內(nèi)涵相符。
二、初始計量對后續(xù)計量的影響分析
（一）對資產(chǎn)減值損失計提的影響
企業(yè)持有的長期股權(quán)投資應(yīng)當(dāng)按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則第9號——資產(chǎn)減值》的規(guī)定計提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備。如果企業(yè)持有的資產(chǎn)發(fā)生增值，公允價值和賬面價值可能會有較大的差異。因此，長期股權(quán)投資初始計量的方式會對其持有期間減值準(zhǔn)備的計提造成較大的影響。例如，甲企業(yè)2010年1月1日以一項賬面價值800萬元、公允價值 1 500萬元的固定資產(chǎn)為代價，取得了乙企業(yè)60%的股份，乙企業(yè)合并日可辨認(rèn)凈資產(chǎn)的賬面價值為2 000萬元，假設(shè)合并后甲企業(yè)能夠?qū)σ移髽I(yè)實(shí)施控制。2010年12月31日，甲企業(yè)持有的長期股權(quán)投資的可收回金額為1 000萬元。1.如果甲企業(yè)與乙企業(yè)被認(rèn)定為同一控制下的企業(yè)合并，甲企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照享有的乙企業(yè)凈資產(chǎn)賬面價值對應(yīng)份額1 200萬元（2 000×60%）作為長期股權(quán)投資的初始計量金額，2010年12月31日計提200萬元（1 200-1 000）的資產(chǎn)減值。2.如果甲企業(yè)與乙企業(yè)被認(rèn)定為非同一控制下的企業(yè)合并，甲企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照付出固定資產(chǎn)公允價值1 500萬元作為長期股權(quán)投資的初始計量金額，2010年12月31日計提500萬元（1 500-1 000）的資產(chǎn)減值。資產(chǎn)減值損失計提的不同金額會直接影響企業(yè)當(dāng)期的會計利潤，雖然《準(zhǔn)則》對“同一控制”做出了具體的時間限制，但由于企業(yè)合并一般會納入雙方企業(yè)的長期規(guī)劃，企業(yè)之間完全可以通過人為的安排調(diào)節(jié)合并類型。
（二）對投資收益確認(rèn)的影響
接上例，假設(shè)乙公司2010年度實(shí)現(xiàn)凈利潤500萬元，發(fā)放現(xiàn)金股利100萬元。甲公司和乙公司之間不存在需要調(diào)整的內(nèi)部交易。1.如果甲公司和乙公司之間能夠構(gòu)成控制關(guān)系，那么甲公司應(yīng)當(dāng)按照成本法進(jìn)行后續(xù)計量，確認(rèn)60萬元（100×60%）的投資收益。這里又可以分為兩種情況，第一，如果甲、乙公司是同一控制下的企業(yè)合并，則甲公司的投資回報率為5%（60/1 200）；如果甲、乙公司是非同一控制下的企業(yè)合并，則甲公司的投資回報率為4%（60/1 500）。2.如果甲公司與乙公司的其他股東簽有協(xié)議，甲公司不參與乙公司的日常經(jīng)營管理活動，因而不能對乙公司構(gòu)成控制關(guān)系，只能施加重大影響。甲公司持有的乙公司股份就不屬于通過合并取得的，甲公司長期股權(quán)投資的初始確認(rèn)成本只能為投出資產(chǎn)的公允價值1 500萬元。甲公司應(yīng)當(dāng)按照權(quán)益法進(jìn)行后續(xù)計量，應(yīng)當(dāng)確認(rèn)300萬元（500×60%）的投資收益，甲公司的投資回報率為20%（300/1 500），遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于前一種情況。而事實(shí)上無論采用何種會計處理方法，對甲、乙公司的實(shí)際經(jīng)營狀況都沒有實(shí)質(zhì)影響，并不能認(rèn)為第二種情況下甲公司的投資經(jīng)濟(jì)效率要高于第一種情況。會計處理方式的不同會對信息使用者產(chǎn)生不同的影響。
三、政策建議
長期股權(quán)投資會計核算的復(fù)雜在于規(guī)范的復(fù)雜，使會計處理方法有了較多的選擇性。
（一）企業(yè)合并是否屬于“關(guān)聯(lián)”交易，不能僅從雙方企業(yè)合并前后是否屬于“同一控制”的形式上進(jìn)行判斷
雖然我國會計準(zhǔn)則規(guī)定同一控制下企業(yè)合并中取得的長期股權(quán)投資應(yīng)當(dāng)按照權(quán)益結(jié)合法進(jìn)行會計處理，有一定的現(xiàn)實(shí)性和可操作性。但筆者認(rèn)為，按照“實(shí)質(zhì)重于形式”會計信息質(zhì)量要求的規(guī)定，企業(yè)合并是否屬于“關(guān)聯(lián)”交易，即合并交易中雙方資產(chǎn)的計價是否公允，不能僅從雙方企業(yè)合并前后是否屬于“同一控制”的形式上進(jìn)行判斷。即使是同一控制下企業(yè)合并也有可能是公平交易；反之亦然，非同一控制下的企業(yè)合并也可能會由于合并雙方的“串通”、“協(xié)調(diào)”而變得不公允。由于在目前物價不斷上漲的情況下，權(quán)益結(jié)合法會降低企業(yè)的合并成本并提高企業(yè)合并后的盈利水平，不符合謹(jǐn)慎性原則的要求，國際會計準(zhǔn)則已經(jīng)取消了權(quán)益結(jié)合法，我國企業(yè)會計準(zhǔn)則也應(yīng)與國際趨同，進(jìn)一步限制權(quán)益結(jié)合法的使用，對企業(yè)合并中取得的長期股權(quán)投資不再區(qū)分同一控制下和非同一控制下，一律要求按照購買法進(jìn)行會計處理。
（二）《準(zhǔn)則》應(yīng)當(dāng)重新規(guī)定達(dá)到控制標(biāo)準(zhǔn)的長期股權(quán)投資按照權(quán)益法進(jìn)行后續(xù)計量
對長期股權(quán)投資采用權(quán)益法進(jìn)行后續(xù)計量時，投資方長期股權(quán)投資的賬面價值應(yīng)當(dāng)和被投資方所有者權(quán)益的變化緊密結(jié)合，因此最應(yīng)當(dāng)使用權(quán)益法的控股比例應(yīng)當(dāng)是第一類即達(dá)到控制和被控制關(guān)系。而《準(zhǔn)則》要求控制關(guān)系的長期股權(quán)投資在個別報表中按照成本法進(jìn)行后續(xù)計量，雖然從表面上來說，既可以避免會計信息的重復(fù)又可以防范母公司過度發(fā)放現(xiàn)金股利，但當(dāng)投資方對被投資方的持股比例不斷發(fā)生變化時（比如從不能實(shí)施控制、共同控制和重大影響上升到可以實(shí)施共同控制和重大影響再上升到可以實(shí)施控制），應(yīng)當(dāng)對長期股權(quán)投資的賬面價值進(jìn)行追溯調(diào)整，這樣就使會計處理難度加大。本文認(rèn)為《準(zhǔn)則》應(yīng)當(dāng)重新規(guī)定達(dá)到控制標(biāo)準(zhǔn)的長期股權(quán)投資按照權(quán)益法進(jìn)行后續(xù)計量。
（三）將長期股權(quán)投資、企業(yè)合并、合并報表相關(guān)會計準(zhǔn)則進(jìn)行整合、協(xié)調(diào)
我國目前的準(zhǔn)則體系是將以上三個方面的內(nèi)容分別由企業(yè)會計準(zhǔn)則第2號、第20號和第23號規(guī)定，而事實(shí)上這三個形式上看似不相聯(lián)的會計準(zhǔn)則所規(guī)范的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)卻具有很強(qiáng)的內(nèi)在聯(lián)系。作為長期股權(quán)投資業(yè)務(wù)和財務(wù)報表編制業(yè)務(wù)橋梁的企業(yè)合并所規(guī)范的主要內(nèi)容，可以分解為兩部分，一部分講述的是企業(yè)通過合并取得的長期股權(quán)投資的確認(rèn)問題，即長期股權(quán)投資的初始計量；另一部分講述的則是合并日合并報表的編制問題，合并日合并報表的編制與《合并財務(wù)報表準(zhǔn)則》所規(guī)定的合并報表的差異僅在于不存在內(nèi)部交易，可以理解為特殊情況下的合并報表編制，屬于長期股權(quán)投資的后續(xù)計量問題。本文認(rèn)為現(xiàn)行會計準(zhǔn)則體系的設(shè)置內(nèi)容重復(fù)，這樣容易給會計準(zhǔn)則學(xué)習(xí)帶來困惑，因此應(yīng)當(dāng)打破章節(jié)，按照長期股權(quán)投資業(yè)務(wù)的邏輯順序分為長期股權(quán)投資取得時的計量、 長期股權(quán)投資會計期末時的計量、長期股權(quán)投資處置時的計量來設(shè)置相關(guān)規(guī)范。Z
參考文獻(xiàn)：
1.財政部.企業(yè)會計準(zhǔn)則.北京：經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社，2006.
2.財政部.企業(yè)會計準(zhǔn)則指南，北京：經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社，2006.
