[摘要]我國新會計準則在諸多方面實現了突破，其中公允價值計量屬性的運用是最引人注目的方面。公允價值的運用必然有其存在的客觀環(huán)境和淵源，但是公允價值從某種角度上看是包含其它四類計量屬性的，并且它們之間存在著交叉重合；本文擬借鑒FASB的SFAS NO.157——公允價值計量屬性，從市場環(huán)境、制度和技術層面上等對公允價值在目前我國能否單獨作為一種計量屬性進行探討。
[關鍵詞]公允價值 計量屬性 市場環(huán)境
并規(guī)定于 2007 年 1 月 1 日起首先在上市公司實施。新會計準則的發(fā)布和實施必將成為我國會計史上的又一重要里程碑，標志著我國與國際財務報告準則趨同的企業(yè)會計準則體系正式建立，對于完善我國社會主義市場經濟體制、提高對外開放水平和加速中國融入全球經濟都具有重要意義。新會計準則在諸多方面實現了新的突破 , 2006 年 2 月 15 日財政部發(fā)布了包括 1 項基本準則和 38 項具體準則的新會計準則體系。其中公允價值計量屬性的運用是最為顯著的方面。本文擬從探索公允價值的內涵入手，對公允價值計量屬性進行一些探討。
一、公允價值的內涵
對公允價值的定義為：公允價值計量下，隨著我國新會計準則的出臺。資產和負債按照在公平交易中，熟悉情況的交易雙方自愿進行資產交換或者債務清償的金額計量。從各國的定義可以看出，公允價值實際上是一個很廣的概念范疇，并不僅僅是與其他計量屬性相并列的一個概念，可以說它其他屬性存在基礎，即需要反映交易和事項內含的公允的價格，并同時兼具可靠性、相關性的信息質量特征。
SFAS NO.157 將公允價值定義為：演講實體所在市場的參與者之間（ between market particip 進行的有序交易（ in an orderli transact 中出售一項資產所收到價格 ( be receiv to sell an asset 或轉移一項負債所支出 ( paid to transfer a liabil 價格。國際會計準則理事會（ IASB 國際財務演講準則 ( Internat Financi Report Standard , 根據美國財務會計準則委員會（ FASB 于 2006 年 9 月正式發(fā)布了美國財務會計準則第 157 號 ( Statement of Financi Account Standards, SFAS NO.157 公允價值計量。 IFRS 中對公允價值的定義為：公平交易中，熟悉情況的當事人自愿據以進行資產交換或負債清償的金額。國于 1998 年發(fā)布的債務重組》中 , 首次采用公允價值計量。 2001 年 1 月修訂的前債務重組、非貨幣性交易等準則中有公允價值的運用，但是同年財政部又取消了公允價值在上述準則中的應用。直至 2004 年 7 月又回到采用公允價值的軌道上來，特別是 2006 年 2 月 15 日我國新頒布的企業(yè)會計準則在資產減值、企業(yè)合并、生物資產、石油天然氣開采、投資性房地產、企業(yè)年金等具體準則中公允價值的大量運用。
二、公允價值計量屬性的不妥
根據以上分析，因此。從外因上來講，國要把公允價值作為一項單獨的計量屬性，必需建立一套完整的估價體系以保證企業(yè)價值的正確判斷，但是目前我國十分缺乏這方面的機制，以及市場體系的不完善，生產資料市場、產權市場尚在建立健全中，相關的公允價值難以真正地顯現出 “ 公允 ” 從而有可能影響 “ 利潤 ” 真實性、可靠性。而盲目地把公允價值作為一項單獨的計量屬性，不盡不利于價值的公允 ” 判斷，反而，有可能成為企業(yè)操縱利潤的手段。從內因上來講，計量屬性上，公允價值與歷史成本、現行本錢、現行市價、可實現凈值、未來現金流量的現值之間存在著交叉重合。目前我國會計計量屬性體系中包括了歷史本錢、重置成本、可變現凈值等計量屬性，再將公允價值定義為一種計量屬性，還是暫時作為會計計量的一個方向或者說是目標，筆者覺得是否有待于市場體制的進一步發(fā)展與完善。
可知公允價值是指在公平的市場交易中，根據以上定義。雙方充分考慮了市場信息后所達成的交易價格，其最大特征是來自于公平交易的市場。但筆者認為，這一定義并未反映作為一個計量屬性所應有的時間界定、交易性質、交易類型等方面的特征。
即被計量對象予以數量化的特征或方面。計量屬性分別反映了被計量對象的不同特征或方面；時間上，計量屬性是指被計量對象的特性或外在表示形式。要分清過去、現在與未來；交易性質上，要分清實際交易、假設現時交易和預期交易；交易類型上，要分清投入價值和產出價值。
前四種計量屬性特征如圖所示
特征
計量屬性 時間區(qū)間 交易性質 交易類型
歷史本錢 過去 實際 投入
重置成本 現在假設 投入
可變現凈值 將來 預期 產出
未來現金流量現值 將來 預期 產出
時間界定上沒有限定，計量屬性相比可知公允價值確實是一個比較籠統(tǒng)的概念 首先?？梢允沁^去的也可以是現在和未來的交易，因此歷史利息常被稱為過去時點的公允價值，重置成本是現在時點的公允價值，而可變現凈值和未來現金流量的現值是根據預期的未來現金流量估計的公允價值（現值是折現后的結果，可實現凈值不考慮折現）其次，交易性質可以是實際交易，也可以是假定交易和預期交易；再次，交易類型可以是投入價值也可以是產出價值。作為一個計量屬性，必需能夠反映被計量對象予以數量化的某一方面的特征，這一特征應是獨特的不能與被計量對象的其他特征有所重合。因此，筆者認為公允價值的特征相當模糊，涵蓋了前四種計量屬性的各自具有的特征，即在不同的情況下可表現為不同的計量屬性。
有四個與公允價值會計有關。其中，FASB 發(fā)布的當前有效的 6 個財務會計概念框架公告 ( SFAC 中。 SFAC1 和 SFAC2 公允價值會計的理論基礎； SFAC5 和 SFAC7 公允價值會計的應用指南。 SFAC5 提出了 5 種可以在財務報表中使用的計量屬性，歷史本錢、現行本錢、現行市價、可變現凈值、現值。 SFAC7 中， FASB 第一次將公允價值概念在概念框架中進行明確界定，并對公允價值的核心問題 — 現值進行全面深入的論述。 SFAC7 指出， SFAC5 提到 5 種計量屬性中，現行本錢、現行市價和可變現凈值主要用于初始確認時的計量和以后的新起點計量；歷史利息主要用于初始確認和以后各期的攤銷；現值主要是一種攤銷方法。 SFAC7 又指出， SFAC5 所界定的歷史本錢、現行本錢、現行市價三種計量屬性實質上和公允價值是一致的但是可變現凈值是未折現的現金或現金等價物，不是公允價值；現值也不是公允價值，因為現值包括以公允價值為計量目的現值和以特定個體價值為計量目的現值。 FASB 上述說法已經被一些研究成果所修正。 Scott 和謝詩芬認為，對于短期應收應付款項目，由于其貨幣的時間價值可以忽略不計，故可變現凈值可以近似地代表這些項目的公允價值。而特定個體價值的現值與公允價值概念是抵觸的確應該排除在公允價值之外。綜上所述，公允價值涵蓋下列計量屬性：歷史本錢、現行本錢、現行市價、可變現凈值（短期）現值（以公允價值為計量目的
出臺將對國際財務會計理論和實務界將產生深遠影響，FASB 于 2006 年 9 月正式頒布了公允價值計量屬性》但是作為單獨的計量屬性。對推動財務會計計量的改革和發(fā)展有重要作用。首先，對公允價值定義進行了修訂，認為公允價值是一種交易價格、有序交易中的脫手價值，同時該定義還強調了主市場和最有利市場在公允價值確定中的作用。其次，對公允價值計量的目的進行論述：非實際交易情況下，對資產或負債的交換價格進行估計（對負債的公允價值估計要考慮企業(yè)的信用等級 ) 這種估計是參照當前模擬市場交易信息確定的另外，還將公允價值根據其估價所依據的信息不同分為三個等級，建立了公允價值估價的層級 ( FairValueHierarchi FASB 要求企業(yè)最大限度地依據活躍市場信息，最小限度地參照企業(yè)自己的判斷。估價層級系統(tǒng)對減少企業(yè)操縱，增強演講信息的可靠性具有重要意義。最后，還提出了估價前提 ( ValuationPremis 理論，認為 “ 繼續(xù)經營 ” Going2concern 和 “ 用 ” In-use 公允價值估價的一般前提。估價前提對推動資產的公允價值更接近其真實價值具有重要意義。
三、對我國的啟示及對策
筆者認為 SFAS NO.157 正式發(fā)布將對公允價值會計理論研究和實際運用具有非常重要的意義，通過以上認識。同時它也在增強信息質量的可靠性、縮小企業(yè)利潤支配的空間、提高演講信息的相關性、可比性等方面有了重大突破。主要表示在首次明確提出了公允價值計量的目標；對公允價值的定義做出了合理的修訂；建立了公允價值計量的評估等級系統(tǒng)，包括對估價技術及參照信息的詳細規(guī)范；建立了公允價值計量披露等級系統(tǒng)等。
筆者認為我國會計準則應積極與國際接軌，鑒于以上認識。特別是美國財務會計準則，雖然我國新企業(yè)會計準則已將公允價值納入規(guī)范體系，但是很多地方也存在缺乏，應借鑒 SFAS NO.157 經驗，主要從以下兩個方面著手：
一）借鑒 FASB 公允價值計量準則的制定模式
召開了 2O 多次會議進行討論研究，科學論證的基礎上，于 2004 年 6 月 23 日發(fā)布了公允價值計量 ” Fair Valu Measur 征求意見稿，并在之后經過十幾次會議討論，又于 2005 年 11 月 21 日正式向外界發(fā)布 “ 公允價值計量公告工作草案 ” Fair Valu Measur Statement work Draft 并最終于 2006 年 9 月正式發(fā)布了美國財務會計準則第 157 號 ( Statement of Financi Account Standards, 美國財務會計準則委員會 ( Financi Account Standard Board, FASB 為期兩年多的時間里。 SFAS NO.157 公允價值計量；同時，還制訂了詳實的計量指南對其進行補充和說明。無論在制定的順序上，還是時間的安排上等， FASB 對 SFAS NO.157 出臺都作了較為詳實的計劃。因此，國會計準則要真正實現與國際趨同，必需要在制定的模式上與國際趨同，特別是與會計理論與實物發(fā)達的美國趨同。如成立由專家和實物界人士組成的專業(yè)委員會制定公允價值計量準則，將公允價值的定義、應用、確認、估值技術和披露等層面可以簡略地規(guī)范，待在應用指南中對其予以具體地補充與說明，如具體在什么情況下，應該采用何種估值技術及參照信息應進行詳細討論等。
二）參考 FASB 公允價值計量準則的框架體系
并對公允價值的定義、資產、負債及其運用、主市場或最有利市場、初始確認和后續(xù)確認、估價技術（ Valuat Techniqu 估價技術參數（ Valuat Techniqu input 公允價值等級（ Fair Valu Hierarchi 做了詳細的規(guī)范，FASB 公允價值計量準則（ SFAS NO.157 提供了一個統(tǒng)一指導公允價值計量的理論框架（ Framework 說明了公允價值計量的確認、目標、范圍、計量、披露、生效期及過渡期等。為實現公允價值計量進行了較為全面、清晰的論述。國可以借鑒 FASB 經驗，對于公允價值計量準則的制定，不盡要經過理論界嚴密地邏輯論證，而且更要積極聽取實物界的意見和建議。不盡要對公允價值定義、目標、確認與計量范圍等要進行規(guī)范，而且更要在技術層面上，如估價技術、參數信息、公允價值等級和披露制度等進行更為詳實的規(guī)范。
三）積極地建立一個與公允價值計量相適應的市場經濟環(huán)境
源于美國有著發(fā)達的資本市場和完善的制度規(guī)范。金融工具及衍生金融工具地不斷涌現，以及對信息相關性的關注，公允價值計量的要求日益高漲，因此各界對美國會計理論界公允價值的研究不時提出新的要求，由此而誕生了美國財務會計準則第 157 號 ( Statement of Financi Account Standards, 美國之所以能夠單獨以公允價值作為計量屬性。 SFAS NO.157 公允價值計量。但是國現階段資本市場不完善，制度規(guī)范不健全，信息不透名等等嚴重影響了國公允價值計量的公允性 ” 因此，要在國要建立公允價值計量屬性必需要從完善產權資本市場，健全制度規(guī)范入手，建立健全專業(yè)評估機構，加強市場監(jiān)管等等，從而阻斷利用公允價值計量來操縱企業(yè)利潤，粉飾財務信息的后路。
具體問題具體對待
四）正視 SFAS NO.157 結合自身。
完善的資本市場，SFAS NO.157 出臺依托于美國具體的經濟環(huán)境。健全的法規(guī)制度，金融工具及衍生金融工具的不時涌現，可以說 SFAS NO.157 有著自己的特殊背景。而在國，首先市場體系等各方面不完善；其次資本結構等也不健全，特別是資本市場上股權分制改革正在如火如荼地進行；再次，筆者認為 SFAS NO.157 也存在一定的缺陷，不一定十全十美，如在估價技術方面，筆者認為除了市場法、收益法（現值法）利息法（重置成本法）之外，還應加上凈值法（可變現凈值法）以使估值技術更加完善；公允價值定義上， SFAS NO.157 采用市場交易者在有序交易中的脫手價值，而非入賬價值。那么也就是說市場交易者銷售還是購入資產或清償還是轉移負債都必須采用脫手價值，即在計量日銷售資產所收到或轉移負債所支付的價格 ( 脫手價值 ) 這對于銷售資產或轉移負債而言，毫無疑問是公允 ” 然而這對于市場交易者購入資產或清償負債而言，這樣定義進去的公允價值是否 “ 公允 ” 筆者覺得是否有待進一步檢驗？鑒于以上背景，筆者認為我國會計準則委員會應聯系本國的具體國情，穩(wěn)步推動公允價值計量的發(fā)展，以便更好地促進會計理論的研究和指導會計實務的發(fā)展。
