一、概述
1、金融工具
（1）定義 P390
熟悉的：應(yīng)收、應(yīng)付票據(jù)、債券、股票等；
不熟悉的：期權(quán)、期貨、優(yōu)先股、永續(xù)債等。
（2）金融工具的內(nèi)容
①金融資產(chǎn)：貨幣資金、應(yīng)收債權(quán)、債券投資和股權(quán)投資等。
②金融負(fù)債：各種應(yīng)付款、應(yīng)付債券等。
③權(quán)益工具：普通股、認(rèn)股權(quán)等。
④混合工具：兼有負(fù)債和權(quán)益性質(zhì)的工具。如，可轉(zhuǎn)債、優(yōu)先股等。
（3）金融工具的分類 P390
①基礎(chǔ)金融工具：現(xiàn)金、銀行存款、應(yīng)收應(yīng)付、債券、股票。
②衍生金融工具：期權(quán)、期貨、遠(yuǎn)期合同、利率互換等。
衍生工具
概 念
特 點(diǎn)
相關(guān)費(fèi)用
是否履行
交易地點(diǎn)
遠(yuǎn)期合同
是在將來(lái)某一指定時(shí)刻以約定價(jià)格買(mǎi)入或賣出某一產(chǎn)品的合約。
手續(xù)費(fèi)
必須履行
場(chǎng)外交易
期貨
是在將來(lái)某一指定時(shí)刻以約定價(jià)格買(mǎi)入或賣出某一產(chǎn)品的合約。
手續(xù)費(fèi)
必須履行
場(chǎng)內(nèi)交易
期權(quán)
指買(mǎi)或不買(mǎi)、賣或不賣某種期貨合約的權(quán)利。
支付期權(quán)費(fèi)
有利行權(quán)
場(chǎng)外交易
互換
是一種約定兩個(gè)或兩個(gè)以上的當(dāng)事人按照協(xié)議條件在約定的時(shí)間內(nèi)交換一系列現(xiàn)金流的衍生工具。利率互換、貨幣互換、商品互換等。
手續(xù)費(fèi)
必須履行
場(chǎng)外交易
2、資金時(shí)間價(jià)值
（1）現(xiàn)值的計(jì)算【應(yīng)用:金融資產(chǎn)減值】
①普通復(fù)利現(xiàn)值計(jì)算 P=Fn ×(1+i)- n = Fn×(P/F i n)…… 一元復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)
②普通年金現(xiàn)值計(jì)算 PA =A×[1-（1+i）- n ]/i=A×(P/A i n)……一元年金現(xiàn)值系數(shù)
（2）債券實(shí)際利率的計(jì)算（即債券投資的內(nèi)含報(bào)酬率）
內(nèi)含報(bào)酬率是指能夠使未來(lái)現(xiàn)金流入現(xiàn)值等于未來(lái)現(xiàn)金流出現(xiàn)值的貼現(xiàn)率，或者說(shuō)是使投資方案凈現(xiàn)值為零的貼現(xiàn)率，采用內(nèi)插法計(jì)算。
設(shè)： 利率=i1 NPV1 ＞0
內(nèi)涵報(bào)酬率iRR NPV=0
提高利率=i2 NPV2 ＜0
則，(i2- iRR)÷（i2-i1）=（NPV2-0）÷（NPV2-NPV1）
iRR=（NPV1 i2 -NPV2i1）÷（NPV1-NPV2）
二、金融資產(chǎn)
（一）金融資產(chǎn)的確認(rèn)
金融資產(chǎn)的內(nèi)容：企業(yè)的金融資產(chǎn)主要包括貨幣資金、應(yīng)收債權(quán)和對(duì)外投資等資產(chǎn)。
1、金融資產(chǎn)的分類 P392 （總結(jié)見(jiàn)下表）
類別
確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)
內(nèi)容
來(lái)源
1.公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)
短期內(nèi)出售或回購(gòu)，為了獲得價(jià)差進(jìn)行的投資；基于某種目的指定本類的情況。
（1）交易性金融資產(chǎn)
（2）直接指定此類的資產(chǎn)
從活躍市場(chǎng)購(gòu)買(mǎi)
2.持有至到期的投資p393
到期日規(guī)定、回收金額固定或可確定、有能力持有至到期
準(zhǔn)備持有到期的
債券投資
從活躍市場(chǎng)購(gòu)買(mǎi)
3.貸款和應(yīng)收款項(xiàng)p394
活躍市場(chǎng)中沒(méi)有報(bào)價(jià)、回收金額固定或可確定的非衍生金融資產(chǎn)
金融企業(yè)貸款
一般企業(yè)的應(yīng)收款項(xiàng)
經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生
可供出售金融資產(chǎn)p394
持有期不確定的債券
持有的上市公司少量股票
債券、股票
從活躍市場(chǎng)購(gòu)買(mǎi)
【注】關(guān)于持有少量限售股權(quán)的處理：根據(jù)持有意圖劃分為“交易性金融資產(chǎn)”或“可供出售金融資產(chǎn)”?！纠?--1】（金融資產(chǎn)分類的問(wèn)題）
2、金融資產(chǎn)的重分類 P395
（1）交易性金融資產(chǎn)不得與其他金融資產(chǎn)之間重分類。
（2）持有至到期投資如果違背原來(lái)意圖，或?qū)⒁徊糠謧型境鍪?，且比重較大的，應(yīng)將剩余部分重分類為“可供出售金融資產(chǎn)”，轉(zhuǎn)換日資產(chǎn)公允價(jià)值和賬面價(jià)值的差額計(jì)入“資本公積—其他資本公積”。處置該資產(chǎn)時(shí)結(jié)轉(zhuǎn)“投資收益”P(pán)401。并且在連續(xù)兩個(gè)會(huì)計(jì)年度不得確認(rèn)“持有至到期投資”。 P
【例8--2】（重分類問(wèn)題）【例8--3】（連續(xù)兩個(gè)完整會(huì)計(jì)年度的理解）
（二）金融資產(chǎn)的計(jì)量
1、初始計(jì)量：計(jì)量的原則---“公允價(jià)值”P(pán)397
（1）交易性金融資產(chǎn)：公允價(jià)值=買(mǎi)價(jià)-已宣告未發(fā)放的現(xiàn)金股利或已到期未領(lǐng)取的債券利息
交易稅費(fèi)直接計(jì)入“投資收益”。
（2）持有至到期投資：公允價(jià)值=買(mǎi)價(jià)+交易稅費(fèi)-已到期未領(lǐng)取的債券利息
（3）可供出售金融資產(chǎn)：公允價(jià)值=買(mǎi)價(jià)+交易稅費(fèi)-已宣告未發(fā)放的現(xiàn)金股利
（4）貸款和應(yīng)收款項(xiàng)：公允價(jià)值=應(yīng)收未收的金額
2、后續(xù)計(jì)量p398
后續(xù)計(jì)量方法
適用的金融資產(chǎn)
公允價(jià)值變動(dòng)處理
攤余成本的確定
1.以公允價(jià)值后續(xù)計(jì)量
1.交易性金融資產(chǎn)
2.可供出售金融資產(chǎn)
計(jì)入當(dāng)期損益
計(jì)入資本公積
--------
2.以攤余成本后續(xù)計(jì)量
1.貸款和應(yīng)收款項(xiàng)
2.持有至到期投資
----------
期末攤余成本=期初攤余成本±本期折價(jià)（溢價(jià)）攤銷+應(yīng)計(jì)利息
【注】債券本期折溢價(jià)攤銷= ▏實(shí)際利息-名義利息 ▏（即，“差”取正數(shù)）
債券的應(yīng)收利息或應(yīng)計(jì)利息=面值×票面利率 p399--400【例8-4、5、6、7（1）】后續(xù)計(jì)量問(wèn)題
債券的實(shí)際利息=期初攤余成本×實(shí)際利率（第一期期初攤余成本=初始成本）
3、金融資產(chǎn)的減值 P403
（1）金融資產(chǎn)減值范圍：除交易性金融資產(chǎn)以外的其他金融資產(chǎn)。
（2）減值測(cè)試程序
首先，判斷金融資產(chǎn)是否具有減值跡象；P403
其次，估計(jì)該資產(chǎn)“實(shí)際價(jià)值”，即：
持有至到期投資、貸款和應(yīng)收款項(xiàng)的未來(lái)現(xiàn)金流量（現(xiàn)值）；
可供出售金融資產(chǎn)期末公允價(jià)值
第三，根據(jù)資產(chǎn)期末賬面價(jià)值與“實(shí)際價(jià)值”的差額，確定本期應(yīng)計(jì)提的減值準(zhǔn)備。
（3）持有至到期投資、貸款和應(yīng)收款項(xiàng)的減值轉(zhuǎn)回問(wèn)題 P405
轉(zhuǎn)回的金額=正常情況下當(dāng)日的攤余成本與未來(lái)現(xiàn)金流量現(xiàn)值中較低者-期末攤余成本
p405【例8-8】貸款是否減值的判斷
（4）可供出售金融資產(chǎn) P405
如果有減值跡象，借：資產(chǎn)減值損失（累計(jì)損失=以前期間的跌價(jià)+本期跌價(jià)）
貸：資本公積—其他資本公積（以前期間計(jì)入借方金額的轉(zhuǎn)銷）
可供出售金融資產(chǎn)---減值準(zhǔn)備
在計(jì)提減值準(zhǔn)備隨后的會(huì)計(jì)期間，公允價(jià)值已上升且客觀上與確認(rèn)原減值損失后發(fā)生的事項(xiàng)有關(guān)的：對(duì)于債券，應(yīng)在原確認(rèn)的減值損失范圍內(nèi)按已恢復(fù)的金額予以轉(zhuǎn)回，計(jì)入當(dāng)期損益，即：
借：可供出售金融資產(chǎn)----減值準(zhǔn)備
貸：資產(chǎn)減值損失
對(duì)于股票，不得通過(guò)損益轉(zhuǎn)回，應(yīng)計(jì)入資本公積—其他資本公積，即：
借：可供出售金融資產(chǎn)----減值準(zhǔn)備
貸：資本公積—其他資本公積 P406【例8-9】減值問(wèn)題
三、金融負(fù)債
1、金融負(fù)債的內(nèi)容
（1）交易性金融負(fù)債：短期內(nèi)回購(gòu)或贖回的債務(wù)。
（2）其他金融負(fù)債：應(yīng)付賬款、各種借款、應(yīng)付債券等。
2、金融負(fù)債計(jì)量
金融負(fù)債的類型
初始計(jì)量
后續(xù)計(jì)量
公允價(jià)值變動(dòng)處理
1.交易性金融負(fù)債
公允價(jià)值，不含交易稅費(fèi)
期末公允價(jià)值
計(jì)入當(dāng)期損益
2.其他金融負(fù)債
公允價(jià)值，含交易稅費(fèi)
期末攤余成本p402 【例8-7（2）】 -----
3、金融負(fù)債與權(quán)益工具的區(qū)別
（1）政策依據(jù)
財(cái)政部：財(cái)會(huì)[2014]13號(hào)《金融負(fù)債與權(quán)益工具的區(qū)分及相關(guān)會(huì)計(jì)處理規(guī)定》，2014年3月17日。
對(duì)復(fù)雜金融工具：優(yōu)先股、永續(xù)債等的確認(rèn)與核算進(jìn)行了規(guī)范。
中國(guó)證監(jiān)會(huì)：發(fā)布第97號(hào)令：《優(yōu)先股試點(diǎn)管理辦法》 2014年3月21日。
（2）相關(guān)概念
①優(yōu)先股：其股份持有人優(yōu)先于普通股股東分配公司利潤(rùn)和剩余財(cái)產(chǎn)，但參與公司決策管理等權(quán)利受到限制。（優(yōu)先股每股票面金額為100元，不得低于面值發(fā)行。）
優(yōu)先股股東參與分配利潤(rùn)的條款：票面股息率或其確定原則、股息發(fā)放的條件、股息支付方式、股息是否累積、是否可以參與剩余利潤(rùn)分配等。
回購(gòu)條款：包括回購(gòu)的條件、期間、價(jià)格及其確定原則、回購(gòu)選擇權(quán)的行使主體等（發(fā)行方還是持有人）。
②永續(xù)債：是指沒(méi)有到期日的債券。永續(xù)債券發(fā)行方只需支付利息，沒(méi)有還本義務(wù)（實(shí)際操作中會(huì)附加贖回及利率調(diào)整條款）。
特點(diǎn)：其償還順序與公司股票一致，均低于一般債券，因此會(huì)計(jì)處理上往往被視為股本，從而既提高股本水平又不攤薄股東權(quán)益。被稱為“債券中的股票”。
永續(xù)債歷史悠久。世界上第一只永續(xù)債券起源于18世紀(jì)的拿破侖時(shí)代。當(dāng)時(shí)的英國(guó)財(cái)政部為籌備英法戰(zhàn)爭(zhēng)所需要的資金而發(fā)行了一只沒(méi)有到期期限的債券，開(kāi)創(chuàng)了永續(xù)債券的先河。
中國(guó)版永續(xù)債：2013年10月，武漢地鐵集團(tuán)有限公司公布了可續(xù)期公司債券（簡(jiǎn)稱13武續(xù)債，代碼124999）的發(fā)行材料，實(shí)現(xiàn)了內(nèi)地永續(xù)債的零突破。
基本情況：
發(fā)行總額：不超過(guò)23億人民幣。
期限：以每5 個(gè)計(jì)息年度為一個(gè)周期。即在本期債券每5個(gè)計(jì)息年度末，發(fā)行人有權(quán)選擇將本期債券期限延續(xù)5年，或選擇在該計(jì)息年度末到期全額兌付本期債券。
利率：13武漢地鐵可續(xù)期債采用浮動(dòng)利率形式，單利按年計(jì)息。其票面年利率由基準(zhǔn)利率加上基本利差確定，基準(zhǔn)利率參照7天期Shibor （上海銀行間同業(yè)拆放利率）每5年確定一次；基本利差上限為
5.70%，根據(jù)簿記建檔結(jié)果確定，存續(xù)期保持不變。
國(guó)電電力發(fā)展股份有限公司中期票據(jù)：2013年12月，國(guó)電電力發(fā)展股份有限公司2013年底發(fā)行10億元人民幣第一期中期票據(jù)。
基本情況：
期限：發(fā)行人按照條款約定贖回前長(zhǎng)期存在，按照約定贖回期到期。
贖回權(quán)：于中票第5個(gè)和其后每個(gè)付息日，發(fā)行人有權(quán)按照面值+應(yīng)付利息贖回本中票。
利息：每年付息一次，采用固定利率計(jì)息。
（3）金融負(fù)債與權(quán)益工具
①確認(rèn)
分類
內(nèi)容
1.金融
負(fù)債
負(fù)債特征：屬于現(xiàn)時(shí)義務(wù)，會(huì)導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)利益流出企業(yè)。具備下列之一，應(yīng)確認(rèn)為金融負(fù)債。
①金融工具具有交付現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)給其他單位的合同義務(wù)。
舉例：必須每年付息的永續(xù)債、有強(qiáng)制贖回條款的優(yōu)先股等。
②在潛在不利條件下與其他單位交換金融資產(chǎn)或金融負(fù)債的合同義務(wù)。
舉例：企業(yè)發(fā)行的各種需要用現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)結(jié)算的期權(quán)。
③須用或可用企業(yè)（發(fā)行方）自身權(quán)益工具進(jìn)行結(jié)算，無(wú)論是非衍生工具合同（如永續(xù)債）還是衍生工具合同（如期權(quán)合同），根據(jù)該合同未來(lái)將交付可變數(shù)量的自身權(quán)益工具的。
【注意】1.這里結(jié)算所使用的自身權(quán)益根據(jù)，實(shí)質(zhì)上是作為現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)替代品的；
2.“可變數(shù)量”的理解：由于結(jié)算的金額一定，而未來(lái)權(quán)益工具的單位價(jià)值不固定，則，權(quán)益工具數(shù)量可變。
2.權(quán)益
工具
權(quán)益的特征：享有一定比例（即，數(shù)量確定）的、對(duì)企業(yè)凈資產(chǎn)的要求權(quán)。但是，凈資產(chǎn)的價(jià)值不確定。同時(shí)具備下列特征的金融工具，應(yīng)確認(rèn)為權(quán)益工具。
①金融工具沒(méi)有包括交付現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)給其他單位的合同義務(wù)，也沒(méi)有包括在潛在不利條件下與其他單位交換金融資產(chǎn)或金融負(fù)債的合同義務(wù)。（如，普通股）
②須用或可用發(fā)行方自身權(quán)益工具進(jìn)行結(jié)算，無(wú)論是非衍生工具合同還是衍生工具合同，交付固定數(shù)量的發(fā)行方自身權(quán)益工具進(jìn)行結(jié)算的合同義務(wù)。
【注意】 “固定數(shù)量”的理解：持有人持有的權(quán)益工具的比例或股數(shù)是確定的。
3、含有
或有結(jié)
算條款
的工具
金融負(fù)債
權(quán)益工具
發(fā)行方和持有方均不能控制的未來(lái)不確定事項(xiàng)的結(jié)果
（1）或有結(jié)算條款幾乎不具有可能性。即，相關(guān)情形極端罕見(jiàn)、顯著異?；驇缀醪豢赡馨l(fā)生。
（2）只有在發(fā)行方清算時(shí)，才需以現(xiàn)金、其他金融資產(chǎn)或以其他導(dǎo)致該工具成為金融負(fù)債的方式進(jìn)行結(jié)算。
（3）按照本規(guī)定分類為權(quán)益工具的“可回售工具”。
4、存在結(jié)算選擇權(quán)的衍生工具
金融負(fù)債
權(quán)益工具
發(fā)行方應(yīng)當(dāng)將其確認(rèn)為金融資產(chǎn)或金融負(fù)債。
如果合同條款中所有可能的結(jié)算方式均表明該衍生工具應(yīng)當(dāng)確認(rèn)為權(quán)益工具的，則應(yīng)當(dāng)確認(rèn)為權(quán)益工具。
【注】指合同規(guī)定發(fā)行方或持有方能選擇以現(xiàn)金凈額或以發(fā)行股份交換現(xiàn)金等方式進(jìn)行結(jié)算的衍生工具。
5、可回售工具或僅在清算時(shí)才有義務(wù)按比例交付凈資產(chǎn)的工具
可回售工具：如果發(fā)行方發(fā)行的金融工具合同條款中約定，持有方有權(quán)將該工具回售給發(fā)行方以獲取現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)，或者在未來(lái)某一不確定事項(xiàng)發(fā)生或者持有方死亡或退休時(shí)，自動(dòng)回售給發(fā)行方的。
僅在清算時(shí)才有義務(wù)按比例交付凈資產(chǎn)的工具：某些金融工具的發(fā)行合同約定，發(fā)行方僅在清算時(shí)才有義務(wù)向另一方按比例交付其凈資產(chǎn)，這種清算確定將會(huì)發(fā)生并且不受發(fā)行方的控制，或者發(fā)生與否取決于該工具的持有方。
權(quán)益工具
同時(shí)具有下列特征的，應(yīng)確認(rèn)為權(quán)益工具：
（1）賦予持有方在企業(yè)清算時(shí)按比例份額獲得該企業(yè)凈資產(chǎn)的權(quán)利（如同普通股）。
（2）該工具所屬的類別次于其他所有工具類別。該工具在歸屬于該類別前無(wú)須轉(zhuǎn)換為另一種工具，且在清算時(shí)對(duì)企業(yè)資產(chǎn)沒(méi)有優(yōu)先于其他工具的要求權(quán)（實(shí)質(zhì)上的普通股）。
（3）該類別的所有工具具有相同的特征（例如它們必須都具有可回售特征，并且用于計(jì)算回購(gòu)或贖回價(jià)格的公式或其他方法都相同）。
僅在清算時(shí)才有義務(wù)按比例交付凈資產(chǎn)的工具
可回售工具
（4）除了發(fā)行方應(yīng)當(dāng)以現(xiàn)金或其他金融資產(chǎn)回購(gòu)或贖回該工具的合同義務(wù)外，該工具不滿足金融負(fù)債定義中的任何其他特征（如，只需支付固定數(shù)額的現(xiàn)金）。
該工具在存續(xù)期內(nèi)的預(yù)計(jì)現(xiàn)金流量總額，應(yīng)當(dāng)實(shí)質(zhì)上基于該工具存續(xù)期內(nèi)企業(yè)的損益、已確認(rèn)凈資產(chǎn)的變動(dòng)、已確認(rèn)和未確認(rèn)凈資產(chǎn)的公允價(jià)值變動(dòng)（不包括該工具的任何影響）。
6、復(fù)合金融工具：指企業(yè)發(fā)行的同時(shí)包含金融負(fù)債成分和權(quán)益工具成分的非衍生金融工具。如，可轉(zhuǎn)債、帶息優(yōu)先股。
確認(rèn)：應(yīng)于初始計(jì)量時(shí)分拆=金融負(fù)債的公允價(jià)值+權(quán)益工具成分的價(jià)值
7.合并財(cái)務(wù)報(bào)表中對(duì)金融工具（或其組成部分）的分類：如果集團(tuán)作為一個(gè)整體由于該工具而承擔(dān)交付現(xiàn)金、其他金融資產(chǎn)或以其他導(dǎo)致該工具成為金融負(fù)債的方式進(jìn)行結(jié)算的義務(wù)，該工具應(yīng)當(dāng)分類為金融負(fù)債。
8.投資方購(gòu)入金融工具的分類：同發(fā)行方分類一致。
②會(huì)計(jì)處理
對(duì)于歸類為權(quán)益工具的金融工具：增設(shè)“4401其他權(quán)益工具”科目，核算企業(yè)發(fā)行的除普通股以外的歸類為權(quán)益工具的各種金融工具。
本科目應(yīng)按發(fā)行金融工具的種類等進(jìn)行明細(xì)核算。
其利息支出或股利分配作為發(fā)行企業(yè)的利潤(rùn)分配，其回購(gòu)、注銷等作為權(quán)益的變動(dòng)處理。
對(duì)于歸類為金融負(fù)債的金融工具：在“應(yīng)付債券”科目核算。其利息支出或股利分配原則上按照借款費(fèi)用進(jìn)行處理，其回購(gòu)或贖回產(chǎn)生的利得或損失等計(jì)入當(dāng)期損益。
發(fā)行方發(fā)行金融工具，其發(fā)生的手續(xù)費(fèi)、傭金等交易費(fèi)用，如分類為債務(wù)工具且以攤余成本計(jì)量的，應(yīng)當(dāng)計(jì)入所發(fā)行工具的初始計(jì)量金額；如分類為權(quán)益工具的，應(yīng)當(dāng)從權(quán)益中扣除。
重分類的處理：
A.原歸類為權(quán)益工具的金融工具重分類為金融負(fù)債的：
借：其他權(quán)益工具——優(yōu)先股、永續(xù)債等（賬面價(jià)值）
貸：應(yīng)付債券——優(yōu)先股、永續(xù)債等（面值）
——優(yōu)先股、永續(xù)債等（利息調(diào)整）（公允價(jià)值與面值的差額）
按該工具的公允價(jià)值與賬面價(jià)值的差額，貸記或借記“資本公積——資本溢價(jià)（或股本溢價(jià)）”科目，如資本公積不夠沖減的，依次沖減盈余公積和未分配利潤(rùn)。
發(fā)行方以重分類日計(jì)算的實(shí)際利率作為應(yīng)付債券后續(xù)計(jì)量利息調(diào)整等的基礎(chǔ)。
B.原歸類為金融負(fù)債的金融工具重分類為權(quán)益工具的：
借：應(yīng)付債券——優(yōu)先股、永續(xù)債等（面值）
——優(yōu)先股、永續(xù)債等（利息調(diào)整）（或貸記）
貸：其他權(quán)益工具——優(yōu)先股、永續(xù)債等（金融負(fù)債的賬面價(jià)值）
③資產(chǎn)負(fù)債表上的列示
發(fā)行方在資產(chǎn)負(fù)債表負(fù)債部分：應(yīng)付債券
其中：優(yōu)先股
永續(xù)債
所有者權(quán)益部分：實(shí)收資本
其他權(quán)益工具
其中：優(yōu)先股
永續(xù)債
